Vos clients possèdent peut-être déjà des Crypto. Voici comment les conserver.

Plats à emporter

• Les produits et services permettant aux conseillers de gérer les Crypto pour le compte de leurs clients viennent tout juste d’émerger.
• Malgré cela, la plupart des investisseurs sérieux en Cryptomonnaie souhaitent détenir directement des jetons.
• Les conseillers doivent comprendre comment fonctionnent les portefeuilles HOT et le stockage à froid pour leurs clients investisseurs en Crypto .

Comment conseiller nos clients sur un actif que nous ne pouvons T (encore) gérer directement ?

Les clients se demandent déjà comment investir dans les cryptomonnaies, mais au cours du prochain exercice fiscal, ils se demanderont presque certainement quoi faire des jetons numériques qu’ils possèdent déjà.

C’est parce que des milliards de dollars de nouvelles richesses ont été créés depuisBitcoin ont fait irruption sur le marché. Pour gérer cet afflux, notre secteur devra maîtriser le langage des Cryptomonnaie , et plus précisément la manière dont les passionnés de Crypto détiennent et stockent leur patrimoine numérique.

Cette chronique a été initialement publiée dansCrypto pour les conseillersLa nouvelle newsletter hebdomadaire de CoinDesk définissant la Crypto, les actifs numériques et l'avenir de la Finance. Inscrivez-vous ici.

Les cryptomonnaies et autres actifs numériques sont nés d'un mouvement d'autosouveraineté, à une époque où la confiance envers le secteur financier était très faible. Par conséquent, de nombreux propriétaires d'actifs numériques sont habitués à détenir eux-mêmes des jetons et hésiteront à faire confiance aux produits et services qui introduisent des intermédiaires, qu'il s'agisse de conseillers ou de sociétés tierces, sur le marché des Crypto .

Des applications comme CashApp et Robinhood ont introduit des alternatives permettant aux particuliers d'acheter et de posséder des crypto-monnaies sur leurs plateformes, provoquant une réaction négative parmi les propriétaires d'actifs numériques pour qui confier le contrôle des crypto-monnaies à un tiers va à l'encontre de l'éthique du bricolage de la classe d'actifs : si vous ne possédez T les clés, vous ne possédez T la Crypto.

Un statu quo décentralisé

À ce jour, les conseillers souhaitant agir en tant que dépositaires de Crypto et gérer les investissements en actifs numériques de leurs clients disposent de très peu d'options. Jusqu'à présent, la plupart des actifs numériques étaient conservés hors de portée des conseillers.

« Il n'existe T encore de plateforme permettant à un conseiller d'ouvrir un compte, d'en disposer par procuration et de le gérer selon la structure de portefeuille souhaitée », a déclaré David Olsson, responsable mondial de la distribution institutionnelle chez BlockFi, société de services financiers Crypto . « Nous travaillons sur cette fonctionnalité, mais elle n'est T simple pour les conseillers. Cela s'explique en partie par le fait que les cryptomonnaies sont comparables aux obligations au porteur : la personne qui les détient les détient. C'est pourquoi des concepts comme le stockage à froid [maintenir un appareil hors ligne] sont si importants pour la conservation et la sécurité. »

Et le secteur de la Crypto pourrait rester ainsi pendant un certain temps : ONEune des principales tendances qui alimentent la popularité du Bitcoin et des altcoins a été l’idée de la Finance décentralisée – les transactions, les investissements et autres tâches de gestion de l’argent gérés sans avoir besoin d’un intermédiaire comme un courtier ou un agent.

« C'est du jamais vu : une nouvelle classe d'actifs qui n'est T issue des dépositaires ou des institutions financières traditionnelles », a déclaré Dani Fava, responsable du développement stratégique chez Envestnet, fournisseur de logiciels financiers. « C'est tellement décentralisé qu'il faudra du temps pour que les conseillers bénéficient de la même facilité d'accès et d'utilisation que celle des applications grand public et des plateformes d'échange de Crypto . »

Au lieu de conserver leurs pièces sur des comptes sur des plateformes d'échange ou des applications fintech, les investisseurs de longue date déplacent souvent les clés de leurs jetons hors de ces plateformes et dans un portefeuille de Cryptomonnaie personnel.

Qu'est-ce qu'un portefeuille numérique ?

Un portefeuille est constitué d'une clé publique, l'emplacement numérique du portefeuille, similaire à un numéro de compte bancaire, qui permet à d'autres d'envoyer ou de retirer de l'argent d'un compte. Une clé privée s'apparente davantage au mot de passe d'un compte en ligne ou au numéro d'identification personnel d'une carte de débit permettant d'y accéder. Les clés publiques et privées définissent la participation d'un individu dans les Crypto.

En termes simples, un portefeuille est un espace de stockage de monnaie numérique. Il existe deux types de portefeuilles : le portefeuille HOT repose sur un logiciel connecté à Internet, tandis que le stockage à froid se fait sur un périphérique matériel entièrement hors ligne.

Les portefeuilles HOT ressemblent à des comptes bancaires : ils sont accessibles via des sites web, des applications mobiles et des logiciels sur un ordinateur. Un portefeuille HOT est généralement utilisé pour effectuer des transactions en Cryptomonnaie, que ce soit pour effectuer des achats ou des transactions fréquentes. La plupart des portefeuilles HOT permettent de stocker de nombreuses cryptomonnaies et autres actifs numériques.

De nombreux passionnés de Crypto rechignent à utiliser des portefeuilles HOT associés aux plateformes d'échange et aux applications mobiles. Bien que ces portefeuilles soient sécurisés, ils offrent aux investisseurs moins de contrôle sur leurs actifs numériques, car une plateforme d'échange ou une application mobile pourrait subir des pannes, cesser ses activités ou décider unilatéralement de geler un compte.

Les portefeuilles de stockage à froid ressemblent souvent à une clé USB, mais peuvent être aussi simples qu'un simple document papier contenant des informations sur les clés publiques et privées. Ces portefeuilles hors ligne sont souvent considérés comme très sécurisés, car difficiles d'accès et de piratage par des personnes extérieures. Le stockage à froid est généralement utilisé par ceux qui souhaitent conserver un jeton comme le Bitcoin pour son utilité en tant que réserve de valeur à long terme.

Si vous utilisez un portefeuille HOT , veillez à mettre à jour régulièrement les logiciels associés, à utiliser l'authentification à deux facteurs pour minimiser les risques de piratage et à Réseaux sociaux les bonnes pratiques en matière de création et de mise à jour des mots de passe et de protection des clés privées. La plupart des portefeuilles HOT permettent de stocker de nombreuses cryptomonnaies et autres actifs numériques. Les nouveaux altcoins comme les cryptomonnaies ERC20, Monero ou le Dogecoin peut ne pas pouvoir être conservé dans certains appareils ou dans un stockage à froid du tout, car ils peuvent nécessiter leur propre portefeuille HOT dédié.

Quelle est la meilleure façon de détenir des Crypto ?

D'une certaine manière, le choix de la méthode de conservation des cryptomonnaies dépend de la tolérance au risque de l'investisseur et de sa position philosophique à l'égard des institutions financières. Les clients peu enclins au risque, peu confiants et possédant une connaissance approfondie des actifs numériques peuvent être les mieux placés pour le stockage à froid, tandis que les clients ayant une tolérance au risque élevée ou qui expérimentent simplement l'investissement en Cryptomonnaie pourraient être plus à même de conserver une plus grande partie de leurs actifs dans un portefeuille HOT .

« C'est difficile, car à l'avenir, certains clients pourraient demander à leur conseiller d'acheter et de gérer des Crypto pour eux, mais la majorité d'entre eux viendront voir un conseiller avec leurs comptes Gemini et Coinbase et leurs dispositifs de stockage à froid et diront : "J'ai des Crypto ici, ici et là, pouvez-vous les intégrer à votre système ? Pouvez-vous me dire si j'en possède trop ou si j'ai besoin de les rééquilibrer ?" », a déclaré Tyrone Ross, PDG d'Onramp Invest, une plateforme d'intégration de cryptoactifs.

Mais les conseillers ne pourront T facturer directement ces actifs. Ils continueront de vouloir une planification financière et une gestion des Crypto , mais beaucoup insisteront : "Mes Crypto sont à moi. Je m'en occupe, je veux juste que vous les voyiez."