Nagbabala ang US Treasury Department sa NFT Risk sa Art-Related Money Laundering

Nagbabala ang U.S. Department of the Treasury na ang mga non-fungible token (NFT) ay maaaring maging kasangkapan para sa money laundering sa high-value art market sa isang pag-aaral na inilathala noong Biyernes.

Ang 40-pahinang ulat, na inilathala alinsunod sa Anti-Money Laundering Act of 2020, ay natagpuan na mayroong ilang katibayan na nagmumungkahi na ang sining na may mataas na halaga ay kasangkot sa money laundering, ngunit malamang na hindi sa anumang pagpopondo ng terorista. Gayunpaman, iminumungkahi ng dokumento na ang mga NFT ay maaaring gamitin upang mapadali ang higit pang mga ipinagbabawal na transaksyon sa merkado ng sining.

"Ang umuusbong na digital art market, tulad ng paggamit ng non-fungible tokens (NFT), ay maaaring magpakita ng mga bagong panganib, depende sa istraktura at mga insentibo sa merkado," a press release sabi.

Ang sining ay medyo madaling i-transport at ang art market ay may "matagal nang kultura ng Privacy" na maaaring paganahin ang madaling manipulahin na mga presyo, na nagiging sanhi ng mataas na halaga ng sining na mahina sa money laundering, ang ulat sabi.

Ginamit na ang iba't ibang mga likhang sining upang pagtakpan ang paglilipat o paghawak ng mga pondong nakuha nang bawal, sabi ng ulat, na itinuturo ang 1MDB scandal bilang ONE halimbawa.

Ang mga NFT at ang mas malawak, lumalagong digital art na sektor ay maaaring magpakita ng mga bagong isyu sa money laundering.

Read More: Ang Bagong Ulat sa Chainalysis ay Iminumungkahi ang NFT Crime ay T (Palaging) Nagbabayad

"Ang mga kamakailang benta ng mga high-profile na piraso ng pisikal at digital na sining na kinasasangkutan ng mga NFT, kabilang ang mga akdang pinatotohanan ng NFT tulad ng 'Everydays: The First 5000 Days' ng Beeple, na ibinebenta sa isang Christie's auction nang higit sa $69 milyon, ay nagpapahiwatig na ang nascent na sektor ng sining na ito ay umabot sa mga katulad na halaga gaya ng sinabi ng mga tradisyunal na art medium," sabi ng dokumento.

Ang NFT market ay nakakita ng $1.5 bilyon sa pangangalakal sa unang quarter ng 2021, kumpara sa $20 bilyon na nakita ng US art market sa buong 2020. Gayunpaman, binanggit ng ulat na ang mga lehitimong auction house at mga art dealer ay "ay lalong nag-aalok ng mga NFT," at na-highlight ang paglago ng mga platform tulad ng Dapper Labs, OpenSea at SuperRare.

Ang mga platform na ito ay maaaring ituring na mga virtual asset service provider (VASP) ng Financial Action Task Force (FATF) at samakatuwid ay napapailalim sa mga umiiral nang batas sa know-your-customer (KYC) at anti-money laundering (AML).

Nagbabala rin ang ulat sa posibilidad ng wash trading sa mga NFT.

"Higit pa rito, ang mga NFT ay maaaring gamitin upang magsagawa ng self-laundering, kung saan ang mga kriminal ay maaaring bumili ng isang NFT na may mga ipinagbabawal na pondo at magpatuloy sa transaksyon sa kanilang sarili upang lumikha ng mga talaan ng mga benta sa blockchain," sabi ng ulat. "Ang NFT ay maaaring ibenta sa isang hindi sinasadyang indibidwal na magbabayad sa kriminal ng malinis na pondo na hindi nakatali sa isang naunang krimen."

Ang ulat ay nagpatuloy upang sabihin na ang ilang mga transaksyon ay maaaring hindi maitala sa isang pampublikong ledger, o kung hindi man ay maaaring lampasan ang anumang mga regulator o investigator na nanonood ng mga ipinagbabawal na pondo.

Ang mga matalinong kontrata na idinisenyo upang awtomatikong matiyak na ang orihinal na artist ay tumatanggap ng mga pagbabayad ng royalty sa tuwing ibebenta ang NFT ay maaaring hindi sinasadyang mahikayat ang mga transaksyon na umiiwas sa regulatory net, sinabi ng dokumento.

"Ang mga uri ng mga kontrata ay maaaring lumikha ng isang insentibo upang hubugin ang isang marketplace kung saan ang trabaho ay ipinagpalit nang paulit-ulit sa isang maikling panahon," sabi ng ulat. "Bagama't masisiguro nito na ang mga artista ay mabayaran para sa kanilang trabaho pagkatapos ng unang pagbebenta, ang aktibidad ay maaaring magdulot ng mga kahinaan sa [money laundering] dahil ang insentibo upang makipagtransaksyon ay maaaring potensyal na mas mataas kaysa sa insentibo upang i-verify ang pagkakakilanlan ng bumibili ng trabaho, o kahit na maaaring lumikha ng isang sitwasyon kung saan hindi posibleng magsagawa ng angkop na pagsusumikap kung ang mga transaksyon ay isinasagawa sa mabilis na tagumpay."

Higit pa rito, ang mga auction house ay maaaring hindi KEEP sa mga transaksyong ito o ma-verify ang mga pagkakakilanlan ng mamimili dahil sa kakulangan ng teknikal na paraan, sabi ng ulat.

Inirerekomenda ng ulat na timbangin ng Treasury Department ang mga gastos at benepisyo ng paglalapat ng anti-money laundering at counter-terrorist financing na mga panuntunan sa mga kalahok sa art market, kabilang ang posibleng pagkilala sa customer at mga panuntunan sa ulat ng kahina-hinalang aktibidad.

Walang ginawang rekomendasyong tukoy sa NFT. Bagama't natukoy ng ulat ang mga potensyal na kahinaan, nabanggit nito na ang mga entity na may iba't ibang laki ay magkakaroon ng iba't ibang antas ng panganib.

Sinabi ng ulat na dapat isaalang-alang ng Treasury Department kung dapat itong magkaroon ng threshold ng transaksyon o dami ng benta para sa mga kinakailangan sa pag-uulat, kung dapat itong magpatupad ng mga panuntunan sa AML alinsunod sa mga internasyonal na pamantayan at kung ang sining na may mataas na halaga ay dapat magkaroon ng ibang mga panuntunan kaysa sa mga transaksyong mas mababa ang halaga.