Qué se necesita para obtener una autorización bancaria que admita criptomonedas en Wyoming

Han pasado más de tres meses desde que Wyoming comenzó a aceptar solicitudes para crear un nuevo tipo de banco compatible con criptomonedas, y ninguna empresa ha anunciado su solicitud, mientras que un puñado de empresas han indicado su intención de presentarla.

Esto no ha calmado el entusiasmo en torno al potencial de la carta. En octubre, Colorado... anunciado Planea redactar una legislación bancaria con fines específicos para atender a las empresas de Cripto . En la conferencia Invest de CoinDesk en Nueva York en noviembre, se aprobó la carta del SPDI. promocionado como un sustituto superior de BitLicense de Nueva York. Un mes después, la plataforma de intercambio de Cripto Kraken abiertoSe busca un puesto de director de operaciones para supervisar una institución de depósito de propósito especial (SPDI) de Wyoming. Actualmente, la División Bancaria de Wyoming está desarrollando alianzas con otros reguladores estatales para crear procedimientos legales conjuntos en torno a los activos digitales, según un portavoz de la División Bancaria de Wyoming.

Entonces, ¿por qué Wyoming no está inundado de solicitantes de SPDI? Para una empresa muy entusiasta, ha sido cuestión de tener los procesos establecidos para solicitar.

“Una vez que se inicia el proceso de solicitud formal, todo debe estar perfectamente preparado para someterse al escrutinio exhaustivo de la Comisión Bancaria de Wyoming”, declaró Jeremy Dzral, cofundador y director ejecutivo de WYo Financial, una corporación de nueva creación en Wyoming que planea presentar la solicitud en el primer trimestre de 2020 y convertirse en SPDI plenamente operativa en el tercer trimestre del mismo año. “Llevamos poco más de dos meses en diálogo continuo con la comisión bancaria”.

Al igual que una solicitud tradicional a un banco estadounidense, un SPDI debe contar con sus procedimientos, funcionarios y directores, y compromisos de capital establecidos antes de solicitarlo formalmente, según el portavoz de la división bancaria. La aprobación de la solicitud tardaría lo mismo que la de un banco tradicional.

“La solicitud tiene más de 19 páginas y más de 100 elementos a abordar”, dijo Robert Cornish, socio del bufete de abogados Anderson Kill, quien fue asesor de Wyoming Blockchain Taskforce, Wyoming Blockchain Coalition y WYo Financial.

Para algunos en la comunidad Cripto , esto podría ser demasiado trabajo. Considere que algunas empresas de Cripto que solicitaron la BitLicense en Nueva York encontraron abrumador el tiempo que tardaban entre seis meses y un año en responder solicitudes de información, afirmó Chris RAY, socio de Dean & RAY, quien lleva dos años trabajando en el sector Cripto .

“Terminó siendo bastante difícil de manejar, principalmente debido a lo que se percibe como reguladores autoritarios y demasiado cautelosos en cada aplicación”, dijo RAY .

Sin embargo, el SPDI promete algo mucho más potente que la BitLicense. Según la ley federal de banca interestatal, podría permitir a las empresas que obtengan la autorización operar en cualquier lugar de EE. UU., incluyendo Nueva York. Las empresas que obtengan una BitLicense o una autorización fiduciaria aún deben obtener licencias para transferir dinero en todo el país.

Las empresas autorizadas por SPDI también tienen la garantía de un regulador favorable a las criptomonedas.

La División Bancaria de Wyoming sería el principal regulador del banco SPDI, no la Corporación Federal de Seguro de Depósitos de EE. UU., adversa al riesgo. Caso por caso, el banco podría potencialmente obtener también una cuenta maestra en el Banco de la Reserva Federal de Kansas City, lo que le permitiría depositar fondos en la Reserva Federal, así como acceder al sistema de pagos global.

Los beneficios de una regulación favorable a las criptomonedas conllevan requisitos de capital rigurosos. Si bien el estatuto que ratificó la carta del SPDI exigía 5 millones de dólares y tres años de gastos operativos al momento de la solicitud, la División Bancaria de Wyoming ha decidido exigir un mínimo de entre el 1,25 % y el 1,75 % de los activos propuestos bajo gestión o custodia, o 10 millones de dólares, lo que sea mayor.

Las empresas también deberían fijarse en la cantidad que recaudan los bancos minoristas de novo (alrededor de 25 millones de dólares) cuando buscan solicitar el SPDI, agregó el portavoz.

Estos requisitos de capital no están diseñados para evitar una retirada masiva de fondos de un banco apalancado (los bancos SPDI deben KEEP todos los depósitos a la vista fiduciarios de sus clientes como activos líquidos y no pueden prestar), sino para estar vigentes en caso de quiebra del banco SPDI. Si bien los bancos SPDI no tienen que lidiar con la FDIC, la División Bancaria de Wyoming ahora deberá desempeñar el papel de la FDIC en caso de liquidación del banco.

En caso de quiebra de un banco, la división bancaria de Wyoming tendría que contactar a los depositantes, organizar la devolución de sus activos, contratar firmas de contabilidad para auditar los libros y administrar los activos mientras se liquida el patrimonio y cubrir cualquier costo de litigio contra el estado que resulte de la quiebra.

El SPDI también debe incluir un “testamento vital” o un plan de resolución que describa cómo se liquidará el banco.

Las normas también señalan que un banco SPDI puede asemejarse a un banco de custodia, con un enfoque en actividades fiduciarias, gestión de activos y custodia. Por ello, la división bancaria analizó el ratio de capital de nivel 1 respecto a los activos bajo custodia en grandes bancos de custodia como State Street, BNY Mellon y JP Morgan. Para finalizar las revisiones y auditorías anuales, el regulador de Wyoming consultó con reguladores de otros estados y de todo el mundo, incluyendo el Reino Unido, Suiza y Abu Dabi.

Cómo ganar dinero

Sin la capacidad de prestar mientras mantienen una gran cantidad de reservas de capital, los bancos SPDI tienen la opción de ganar dinero en el mercado de acuerdos de recompra, pero con tasas de interés bajas es posible que los bancos SPDI no tengan mucho dinero para ganar en el mercado de acuerdos de recompra.

Sin una infraestructura bancaria tradicional, Drzal prevé que WYo Financial pueda ofrecer servicios de custodia y banca como un servicio fácilmente integrable para empresas de blockchain, como Stripe, que ofrece a los desarrolladores de aplicaciones móviles la posibilidad de añadir pagos a sus aplicaciones. Por ejemplo, Drzal predice que las empresas de tokenización inmobiliaria serán grandes empresas comerciales que necesitarán servicios de pagos, incorporación, conocimiento del cliente y cumplimiento normativo.

“Nos centramos en ser un puente entre los servicios financieros tradicionales y la próxima generación de gestión de activos digitales, la Tecnología blockchain y la tokenización”, afirmó. WYo Financial también ofrecerá servicios bancarios, emisión de tarjetas, depósitos, gestión de pagos, cumplimiento normativo y gestión de emisores.

Matt Kaufman, socio de Hathaway & Kunz y ex participante del Wyoming Blockchain Task Force, también es optimista de que las empresas de Cripto pueden crear modelos comerciales viables utilizando la carta SPDI.

“He recibido muchísimas llamadas de gente sobre el SPDI, y muchas con diferentes visiones sobre cómo podrían usarlo en sus negocios”, dijo Kaufman. “Verán a algunos interesados ​​en una solución B2B o en un modelo de servicios financieros de dinero de custodia comercial… Otros están interesados ​​en usarlo como una vía de acceso o salida al mundo de las Cripto ”.

Otra razón por la que las empresas podrían estar postergando la solicitud es que la legislatura de Wyoming considerará la incorporación de los clientes minoristas a la carta en febrero, añadió Kaufman. Si bien no existen estándares de suscripción tradicionales para los préstamos de Cripto , la legislatura de Wyoming podría revisar el Cripto en el futuro, añadió Kaufman.

Los bancos SPDI también pueden tener oportunidades de bancarizar a otras industrias de alto riesgo que se vieron afectadas por la Operación Choke Point, como la industria de las armas de fuego y la industria del carbón, dijo David Pope, presidente del grupo de firmas de contabilidad DPACPA y defensor voluntario del Wyoming Blockchain Taskforce.

Hasta que el primer solicitante presente su solicitud y comience a operar bajo la nueva carta, muchos en la industria de las Cripto están adoptando una actitud de esperar y ver con respecto a la carta.

“Será una valoración subjetiva del estado, caso por caso”, dijo Cornish. “Sin duda, el primer solicitante aprobado servirá de modelo para quienes consideren hacerlo”.

ACTUALIZACIÓN (15 de enero, 22:30 UTC):Se editó un pasaje de este artículo para aclarar que los SPDI no obtienen automáticamente cuentas maestras en la Reserva Federal de Kansas City; las solicitudes para ellas se revisarán caso por caso.