Vertalo и tZERO вкладывают $300 млн в недвижимость на блокчейне Tezos

Цифровой трансферный агент Vertalo помогает токенизировать недвижимость на сумму 300 миллионов долларов.

В рамках первой сделки, заключенной на новой платформе токенизации, консалтинговая фирма Advantage Blockchain объединяется с Vertalo и альтернативной торговой системой tZERO для токенизации портфеля объектов недвижимости класса А, принадлежащих небольшой фирме, сообщили компании CoinDesk.

Портфель принадлежит Real Estate Capital Management из Пенсильвании, и Advantage планирует токенизировать портфель поэтапно, начав с офисной и гостиничной недвижимости на сумму $90 млн в течение следующих трех месяцев, сказал Алек Бекман, президент консалтинговой фирмы. Отели в Пенсильвании и Коста-Рике станут первыми, которые будут токенизированы в рамках сделки.

Читать дальше: Поддерживаемая государством венчурная фирма Пенсильвании токенизирует инвестиционный фонд

По словам генерального директора Vertalo Дэйва Хендрикса, многопрофильное партнерство закладывает основу для стабильного потока проектов токенизации недвижимости для объектов недвижимости и инвестиционных фондов недвижимости в Филадельфии и других частях северо-востока США.

По словам генерального директора tZERO Саума Нурсалехи, цифровые версии акций компаний, занимающихся недвижимостью, будут торговаться вместе с токеном частного капитала tZERO, TZROP, и привилегированными акциями серии цифрового голосования Overstock A-1.

«Вместо того, чтобы заключать разовые сделки… мы сотрудничаем и можем масштабироваться таким образом», — сказал Нурсалехи. «Мы являемся самой ликвидной платформой для security-токенов. Во втором квартале у нас должен появиться собственный розничный брокер-дилер, и мы должны подписать еще четырех-пяти брокеров-дилеров для интеграции и торговли security-токенами на нашей платформе».

По словам Хендрикса из Vertalo, в разработке уже находится 55 дополнительных фондов, ожидающих начала токенизации. Vertalo работает с четырьмя другими фирмами, похожими на Advantage, которые предоставят доступ к большему количеству фондов.

На Tezos

Через Vertalo Advantage будет использовать блокчейн Tezos для токенизации недвижимости. На tZERO инвесторы могут зарегистрироваться для торговли токенами через Dinosaur Financial Group, брокера-дилера, ориентированного на потребителя. Токены будут храниться в PRIME Trust, базирующемся в Неваде.

В прошлом токенизация недвижимости рассматривалась как способ упростить торговлю инвестициями в недвижимость. Торговля недвижимостью обычно требует поиска покупателя и передачи бумажных сертификатов в центральный офис.

«Если вы владеете зданием и планируете владеть им в течение пяти лет и повышать его стоимость, то расходы на покупку и продажу будут высокими», — сказал Гэри Брандейс, президент Real Estate Capital Management. «Объем стоимости, который вам предстоит создать, значителен. … Вам придется наверстать упущенное, чтобы войти в недвижимость и выйти из нее».

«Оптовая продажа недвижимости в этом портфеле теперь будет доступна всем аккредитованным инвесторам, а не только тем, кто входит в традиционные сети владельцев недвижимости», — заявил Марк Пакуин, соучредитель и главный операционный директор Advantage.

Хотя прошлые попытки токенизировать недвижимость имели место,неуспешныйПо словам Хендрикса, из-за низкого интереса со стороны инвесторов Vertalo стремится помочь менеджерам, стремящимся повысить эффективность бэк-офиса и создать большую ликвидность.

Читать дальше: Токенизированная недвижимость терпит неудачу, поскольку очередная шумная сделка провалилась

У Vertalo есть соглашения с фирмами, занимающимися токенизацией недвижимости по всему миру, но Advantage — первая фирма, специализирующаяся на токенизации недвижимости, которая решила проводить все свои сделки через Vertalo.

«Время пришло»

«До сих пор и с учетом нашей интеграции с [альтернативными торговыми системами], такими как tZERO, и кастодианами, такими как PRIME Trust, было невозможно создать и способствовать развитию соответствующих вторичных Рынки», — сказал Хендрикс. «Это время пришло».

Хендрикс говорит, что он разработал платформу недвижимости Vertalo как инструмент для владельцев недвижимости, инвесторов и управляющих фондами, позволяющий токенизировать текущие инвестиции, в отличие от токенизации недвижимости и поиска новых инвесторов для этих токенов безопасности.

«Когда вы делаете STO [предложение токенов безопасности] в США с использованием Reg D, вам придется подождать год, прежде чем они станут доступными для торговли», — сказал Хендрикс, имея в виду Положение D Комиссии по ценным бумагам и биржам, которое охватывает исключения из частного размещения. «Поскольку сделка заключается в токенизации недвижимости с существующими инвесторами, эти акции можно будет немедленно выставить на листинг и немедленно торговать».

Этот первый лицензиат представляет собой сдвиг в модели токенизации трансферного агента. Хотя он планирует продолжать использовать токены безопасности для сбора средств на недвижимость, теперь он стремится построить более стабильный вторичный рынок.

«То, что мы сейчас делаем, касается управляющих фондами, которые уже владеют активами», — сказал Хендрикс. «Мы не используем токен безопасности для привлечения денег. Мы используем Технологии для сокращения расходов и экономии денег».

УPDATE (17 апреля, 21:42 UTC): В более ранней версии этой истории неверно утверждалось, что токенизированные акции будут открыты для неаккредитованных инвесторов. Они будут открыты только для аккредитованных инвесторов.