Os últimos meses, e especialmente as últimas semanas, foram cruéis para os Mercados de Cripto . A queda nos preços – e o torpedeamento do reserva de valor e ativo não correlacionado teorias sobre Cripto – viraram muitos na praça pública contra ativos digitais como um investimento e um novo sistema financeiro. Consultores financeiros que estavam pensando em adicionar Cripto às suas práticas há vários meses provavelmente estão dando uma segunda olhada, e com razão.

As crises T são divertidas, mas frequentemente também são oportunidades. Ao contrário da sabedoria convencional, este poderia ser um bom momento para os consultores financeiros (FAs) Aprenda sobre e potencialmente implementarem ativos digitais em suas práticas? Vamos discutir.

Primeiro, o que aconteceu?

Sem voltar muito nos anais da tradição Cripto , podemos olhar para novembro de 2021. Com o mundo se abrindo novamente após a pandemia da COVID-19 e a percepção de que agora temos trilhões de dólares a mais em circulação, sem mencionar problemas de cadeia de suprimentos e produção, as ações de tecnologia começaram finalmente a cair em valor. Bitcoin e Cripto também começaram a cair de suas máximas históricas.

Na época, isso foi visto apenas como saudável no geral, mesmo com uma queda de mais de 40% no preço do Bitcoin .

Então, em maio,Terra aconteceu. A camada 1 de US$ 40 bilhões, ou camada base, perdeu quase todo seu valor em poucos dias, empurrando o preço do Bitcoin para baixo por meio de vendas forçadas em um esforço para permanecer solvente. Essa queda drástica destacou alguns pontos negativos relacionados à Cripto, especificamente a centralização, mecanismos de incentivo precários e adesão a rendimento sustentado como ferramenta.

Enquanto os preços se estabilizavam, a economia geral continuava parecendo pior. Com altas de 40 anos na inflação, mais problemas na cadeia de suprimentos e preços recordes de energia, começaram as conversas sobre uma recessão iminente, o que trouxe uma fuga para a liquidez e segurança de todos os ativos de risco.

Leia Mais: Onde os consultores devem procurar educação sobre Cripto ?

O Nasdaq, o S&P 500 e a Cripto caíram. As múltiplas quedas acentuadas no Bitcoin e no ETH levaram à liquidação ou NEAR colapso de vários fundos de hedge e plataformas de empréstimos, como Celsuís e Capital das Três Flechas. Mais vendas forçadas, mais queda de preços.

O Bitcoin caiu abaixo de $20.000, e o ETH abaixo de $1.000. Nos últimos dois anos, achamos que nunca mais veríamos esses níveis... mas aqui estamos.

Como consultor, você pode escolher ignorar a Cripto por alguns anos, ou completamente. Com base em Eventos recentes, ação de preço e narrativas, eu T o culparia. Você tem muitas opções de investimento possíveis para seus clientes.

Se, por outro lado, você ainda está decidindo qual direção tomar, aqui estão alguns pontos para consideração.

Redes em uso

Embora os preços dos Cripto estejam muito baixos, as redes e protocolos subjacentes a esses ativos ainda estão sendo usados. Um relatório recente do Fed (sim, aquele Fed) mostra que possivelmente 40 milhões de americanos estão usando Criptomoeda de alguma forma. Até 6 milhões dessas pessoas estão usando para pagamentos de algum tipo, e 60% delas têm uma renda abaixo de US$ 50.000.

As próprias pessoas que precisam de um novo sistema financeiro o estão usando como pretendido. E o uso das redes acabará por impulsionar a infraestrutura, a adoção e o valor dos ativos.

Além disso, a queda de preço mais recente devido à liquidação aconteceu de uma forma Finanças muito tradicional. Entidades centralizadas estavam usando aproveitar com Cripto como garantia. Na maior parte, eles não estavam usando o sistema financeiro descentralizado. As Finanças descentralizadas (DeFi) protocolos criados para empréstimos e negociações têm se mantido bem até agora, mesmo com a extrema volatilidade e liquidações.

Aumentando nossa compreensão

Enquanto no modo especulativo, somente para cima, a maioria das pessoas apenas coloca dinheiro em tokens e protocolos que produzem o maior retorno ou têm uma chance de um retorno descomunal. Há o máximo de FOMO, ou medo de perder, neste estágio, e raramente olhamos para os riscos que os investidores estão assumindo para atingir esses retornos, além da volatilidade dos ativos.

Quando estamos em uma situação como a que vimos nos últimos meses, começamos a entender melhor os riscos do sistema interconectado, alavancagem, falta de transparência, ETC Vimos o sistema de incentivos ruim que poderia ser manipulado no Terra, e o rehipoteca e alavancagem da Celsius e da Three Arrows Capital.

Como indústria, estamos cada vez mais entendendo os riscos inerentes ao sistema e como podemos identificá-los antes que eles afetem negativamente a nós e nossos clientes. Quais são os riscos de manter ativos digitais em uma exchange ou mesmo emprestá-los a uma empresa centralizada, e o retorno que você recebe é suficiente para compensar o risco?

Também estamos melhorando a compreensão do valor da transparência, pois podemos prever o nível em que grandes liquidações ocorrerão e até mesmo identificar as partes que podem ser liquidadas.

A maior compreensão da transparência e dos fluxos de valor também está contribuindo para uma melhor análise potencial do valor de certos protocolos e seus tokens necessários.

A regulamentação está chegando

Mesmo antes da crise, o crescimento em valor e popularidade da Cripto havia levado reguladores e legisladores dos EUA a falar sobre regulamentação aumentada. Os Eventos recentes deram a eles ainda mais o que falar.

Senadores dos EUA Cynthia Lummis (R-Wyo.) e Kirsten Gillibrand (D-N.Y.)apresentou um projeto de lei bipartidárioao Congresso, e seguiu oordem executiva da administração Biden, que deu ordens a várias agências com relação à regulamentação de Cripto .

Leia Mais: Como os consultores podem agregar valor aos clientes com Cripto

Provavelmente veremos mais orientação e regulamentação nos próximos 12 meses, em parte para proteger investidores e em parte para proteger o dólar. Isso fará com que consultores, gestores de patrimônio, instituições e investidores se sintam um BIT mais seguros alocando em Cripto.

O que tudo isso significa para os consultores

O crescimento em valor e notoriedade da indústria de Cripto nos últimos anos criou um tremendo crescimento na infraestrutura, ao mesmo tempo em que construiu uma reserva de dinheiro em fundos de capital de risco esperando para ser implantada no ecossistema Finanças descentralizado.

Como consultor, esta é uma grande oportunidade Para Você. As ferramentas financeiras descentralizadas de Cripto continuarão a ser usadas e crescerão. Mais dinheiro será investido nos aplicativos, impulsionando ainda mais adoção.

Seus clientes e potenciais clientes precisarão que você seja um especialista para ajudar a KEEP o dinheiro deles seguro, tenha conversas inteligentes sobre risco e recompensa e os eduque sobre o valor desses ativos e protocolos.

Eles precisarão da ajuda de alguém versado em Finanças para explicar por que o potencial de ganhar 20% ainda é ruim se o risco for muito alto.

Eles precisarão da ajuda de um especialista para determinar como e onde custodiar seus ativos.

Eles precisarão de ajuda para entender como podem ganhar rendimento usando o sistema DeFi e fazer isso de maneira segura.

No início dos anos 2000, as ações de tecnologia sofreram uma queda severa. Mas os anos seguintes acabaram sendo o melhor momento para investir cedo na Tecnologia. Este pode ser o momento equivalente em Cripto, o que torna os próximos anos o melhor momento para começar a ajudar os clientes com sua alocação de Cripto .

Leia Mais: Por que um consultor está pisando no freio na Cripto