Падіння FTX T могло б відбутися без шахрайства SBF – або провалу аудиту Prager METIS

Шахрайство T трапляється випадково – воно вимагає наміру. У тих RARE випадках, коли шахрайство все-таки має місце, інвестори очікують, що прибічники чесної фінансової звітності, аудитори, будуть поруч, щоб виявити шахрайство та захистити свої інвестиції, поки не стане надто пізно. Але що відбувається, коли гейткіпери T відповідають мінімальним галузевим стандартам компетентності та якості? Ми отримуємо банкрутство FTX і провал перевірки Prager METIS.

Щоб було зрозуміло, шахрайство з FTX і пов’язане з ним банкрутство були перш за все результатом дій його засновника Сема Бенкмана-Фріда (часто згадуваного як SBF). Але для того, щоб шахрайство тривало й розрослося до таких масштабів, було потрібно шахрайство на основі недбалості від імені його аудитора Prager METIS, який нещодавно врегулював звинувачення у неправомірній поведінці, висунуті SEC, погодившись заплатити 745 000 доларів США.

Ці збори корисні для галузі, хороші для інвесторів і повинні допомогти стримати подібні дії опортуністичних бухгалтерських фірм у майбутньому.

Стандарти аудиту вимагають, як мінімум, щоб аудитори розуміли суб’єкт господарювання та його середовище, щоб він мав компетенцію та незалежність для проведення аудиту, і що він T міг ефективно укомплектувати аудит, серед іншого. Ці стандарти застосовуються незалежно від того, чи є клієнтом аудиту перший клієнт, невеликий місцевий комісійний магазин або багатомільярдна Криптовалюта біржа з ​​пов’язаною торговою компанією.

Prager METIS, який базується в Нью-Йорку, кинувся в останній простір з відпусткою. Фірма першою оголосила про штаб-квартиру метавсесвіту в Decentraland. Фірма взяла FTX як клієнта. Очевидно, вона хотіла, щоб її вважали бухгалтерською фірмою майбутнього. І все ж, як звинуватила SEC, їй бракувало базового розуміння та компетенції для аудиту галузі.

Індустрія блокчейнів і Криптовалюта страждає від шахрайства майже з самого початку, навіть якщо кількість випадків шахрайства, здавалося, скоротилася порівняно з рівнем 2018 року. Сама галузь є галуззю високого ризику, що вимагає спеціальних знань і глибоких знань про те, як традиційні біржі, блокчейни та інвестиційні стратегії працюють разом. Prager METIS, здавалося, не мав цих фундаментальних знань. Воно T розуміло ризик пов’язаної сторони, представлений торговим підрозділом FTX, Alameda Research. І вона T провела належної обачності, щоб забезпечити захист клієнтів та інвесторів.

У таких ситуаціях завжди легко грати вранці в понеділок як захисника і сказати, що це могло статися з будь-яким аудитором і будь-яким клієнтом. Але тут невдача була своєрідною. Аудит Prager METIS провалився, і він провалився, оскільки вони T мали на увазі мінімальних стандартів належної професійної уваги. А знаків було чимало. FTX, очевидно, зберігав свої облікові записи в каналах Slack, особистих повідомленнях і QuickBooks. QuickBooks — чудовий інструмент, якщо ви власник малого бізнесу, який тільки починає. Це неприйнятний інструмент для складного обміну валюти вартістю мільярди і мав викликати тривогу в аудитора. Але не T. Ведення записів у Slack повинно було викликати тривогу. Але не T. Мільярди готівки, які перераховуються між FTX і Alameda, мали викликати тривогу та змусити аудитора продовжити дослідження відносин. І все ж не T.

Читайте також: Франсін Маккенна - «Повний збій корпоративного контролю»: що упустили інвестори та бухгалтери під час аудиту FTX

Це T складні непорозуміння в сірих зонах. Це чітко визначені ризики, які компанія Prager METIS повинна була виявити, відреагувати на них і отримати додаткові докази, щоб забезпечити зниження ризику викривлення до розумного рівня. Prager METIS, як звинувачує SEC, T застосував належний рівень скептицизму, щоб відреагувати на ризики, значною мірою через те, що їм, здавалося, бракувало розуміння чи не було технічних знань щодо Крипто клієнтів, необхідних для відповідності стандартам аудиту.

Дії SEC повинні бути попереджувальними сигналами для бухгалтерських фірм, незалежно від їх участі в індустрії Криптовалюта або блокчейну. Просто тому, що існує нова та цікава сфера, як-от Крипто, величезний приплив готівки T означає, що всі бухгалтерські фірми повинні кинутися з головою вперед, навіть якщо є новий ринок з новими потоками доходу. Щоб зрозуміти нову Технології та галузь, потрібен час, дослідження та досвід. Якщо бухгалтерські фірми T мають можливості швидко підвищити кваліфікацію, їм було б розумно пізно приєднатися до галузі, а не першими.

Дії SEC також показують інвесторам, що регулятори все ще виконують свою роботу, навіть якщо гейткіпери не виконують свою. Вони все ще притягують фірми до відповідальності, якщо вони не Соціальні мережі загальноприйнятих стандартів аудиту. Вони все ще накладають штрафи та впроваджують незалежні процедури контролю якості, навіть якщо галузь готується до більш розширених стандартів управління якістю в найближчі роки. І вони все ще спостерігають за спостерігачами, незалежними аудиторами.

Поточні та майбутні аудитори Крипто і блокчейн-бізнесу та платформ чітко отримують попередження від SEC: знайте свою галузь і свого клієнта або тримайтеся осторонь. Стандарти є лише мінімальною вимогою. З новими галузями та клієнтами аудитори повинні вийти за межі, щоб зрозуміти ризики, які представляють нова галузь та клієнти. Досягнення цього стандарту T завадить зловмисникам вчиняти шахрайство. Але це значно збільшить шанси на те, що аудитор правильно виявить шахрайство до того, як інвесторам буде завдано непоправної шкоди – завдання значно полегшується, якщо аудитор має компетенцію та досвід для раннього виявлення ризиків.

І якщо майбутній аудитор не прислухається до попередження SEC, він також може очікувати швидких і рішучих покарань, санкцій і дій.

Примітка: погляди, висловлені в цій колонці, належать автору та не обов’язково відображають погляди CoinDesk, Inc. або її власників і афілійованих осіб.