Manipulação de mercado pode ter atingido a maioria dos novos tokens Ethereum em 2023: Chainalysis

Uma grande vantagem de criar Mercados financeiros em redes sem permissão: não há regras. Essa pode ser a desvantagem também.

Dados divulgados na quinta-feira pela empresa de investigação on-chain Chainalysis sugerem que 54% de todos os tokens lançados no Ethereum em 2023 foram submetidos a atividades de negociação sugestivas de um esquema de pump and dump, no qual pessoas de dentro da empresa enganam o mercado em busca de lucro.

Para ser claro, a prevalência dessa atividade é limitada em escopo. Esses tokens representaram apenas 1,3% do volume total de negociação na rede de exchanges descentralizadas da Ethereum em 2023.

No entanto, ele destaca a natureza sem permissão do Ethereum. Qualquer um pode conjurar um token ERC-20 com pouco esforço, criar um pool de negociação no Uniswap ou em alguma outra DEX, negociá-lo entre si para criar a impressão de atividade e, então, quando um bot morde a isca e compra, puxar a liquidez e lucrar.

Em um caso, a Chainalysis disse que identificou uma única carteira que pareceu lançar 81 tokens e gerar mais de US$ 800.000 em lucros. Pelo menos uma de suas criações envolveu repetidas negociações de lavagem, levando à remoção de liquidez de ETH do pool de negociação DEX do token (o chamado "rug pull"), o que deixou outros traders incapazes de sair.

A Chainalysis é mais conhecida por fornecer às empresas de Cripto e, principalmente, às agências governamentais, ferramentas investigativas que as ajudam a policiar atividades ilegais, como negociações em Mercados da darknet e violações de sanções.

Tudo isso é possível graças à transparência do blockchain Ethereum . Cada negociação é registrada abertamente, o que significa que os malfeitores criam um rastro de migalhas digitais.

É impossível dizer com certeza se a atividade é realmente maliciosa, muito menos ilegal, sem saber mais detalhes, disse o diretor de pesquisa da Chainalysis , Kim Grauer. Ainda assim, os dados sugerem "potenciais travessuras" generalizadas (como um observador as chamou) que merecem atenção e estudo.

"O objetivo agora é educar as pessoas de que é possível" pesquisar dados na cadeia para encontrar muitas atividades surpreendentes, disse ela.