Le Bitcoin va atteindre 140 000 $, selon trois IA gérant un fonds d'investissement de 30 millions de dollars

• Intelligent Alpha construit des portefeuilles en s'appuyant sur des choix d'investissement basés sur l'IA.
• L'entreprise s'appuie sur un trio d'IA — ChatGPT, Claude et Gemini — et met en œuvre leurs décisions, même si elles semblent contre-intuitives.
• Les modèles ont jusqu’à présent fait leurs preuves.

Il existe un fonds de 30 millions de dollars qui, à toutes fins utiles, laisse toutes les décisions d’investissement être prises par l’intelligence artificielle (IA).

Le nom de l'entreprise : Intelligent Alpha. Son équipe comprend le fondateur et PDG Doug Clinton, quelques programmeurs et sous-traitants, ainsi qu'un trio d'IA : ChatGPT d'OpenAI, Gemini de Google et Claude d'Anthropic.

Le triumvirat de l'IA constitue le comité d'investissement de l'entreprise et jusqu'à présent, il fait un travail Stellar .

« Certains des meilleurs pronostics de l'IA ont été des positions courtes », a déclaré Clinton à CoinDesk lors d'une interview. « Elle était à découvert sur Boeing plus tôt cette année, avant cela. la porte du 737 MAX a explosé[en janvier]. Et AI était en fait à court d'actions pour cette raison : elle pensait que l'avion présenterait des problèmes de qualité.

Bien que l'entreprise se soit jusqu'ici concentrée sur la Finance traditionnelle et ait largement évité les Crypto, Clinton a déclaré avoir commencé à expérimenter spécifiquement le Bitcoin (BTC) au cours des cinq derniers mois. L'objectif : permettre à l'IA de définir des cibles utiles pour trader la principale Cryptomonnaie au monde.

« Dans le scénario haussier – une WIN de Trump et un environnement réglementaire plus favorable – l'IA a estimé que le Bitcoin pourrait atteindre 140 000 dollars », a déclaré Clinton. « C'est peut-être le scénario vers lequel nous tendons actuellement. »

Comment ça marche

De nombreuses entreprises utilisent désormais l'IA pour améliorer les processus Human , aider les analystes à traiter les données et à penser différemment. Mais la méthode de Clinton consiste à confier la responsabilité au trio de l'IA et à se tenir à l'écart autant que possible des décisions d'investissement.

Le processus est relativement simple. Si, par exemple, Intelligent Alpha souhaite constituer un portefeuille d'actions américaines à forte capitalisation, le fonds collectera un ensemble de données sur les entreprises américaines à forte capitalisation boursière, comme leur historique de chiffre d'affaires et leurs prévisions de bénéfices, et les transmettra aux IA.

L'étape suivante consiste à fournir un cadre philosophique aux IA. Clinton leur demande de se mettre à la place de certains des investisseurs les plus célèbres au monde – Warren Buffett, Stanley Druckenmiller, Cathie Wood – et d'appliquer leur approche au portefeuille concerné.

Le triumvirat produit ensuite un portefeuille, qu'un Human doit vérifier à deux reprises pour s'assurer qu'il n'y a T d'« hallucinations », selon les termes de Clinton. Par exemple, l'IA peut inclure par inadvertance une action récemment acquise ou celle d'une société à faible capitalisation boursière.

« À part ça, nous essayons de ne pas trop toucher aux portefeuilles », a déclaré Clinton à CoinDesk. « En tant Human, il m'arrive de regarder les portefeuilles et de me dire : "Oh, ce choix me semble une très mauvaise idée." D'autres fois, je vois quelque chose de vraiment intéressant et j'essaie d'en comprendre la logique. C'est plutôt amusant. »

Le processus implique que les trois IA expliquent leur raisonnement à Clinton. Cela l'aide non seulement à vérifier que les investissements sont alignés sur les objectifs du portefeuille, mais il affirme également que les modèles produisent de meilleurs portefeuilles lorsqu'ils sont obligés d'expliquer pourquoi ils apprécient certaines actions.

Il arrive souvent que les IA soient en désaccord. Et leur façon de penser évolue au fil des mises à jour. « Au début des tests, Claude était le modèle le plus anticonformiste en termes de résultats », a déclaré Clinton. « Maintenant, je dirais que c'est ChatGPT. » Et bien que Clinton ait testé d'autres IA comme Grok ou Lama AI, limiter le comité d'investissement à trois IA s'est avéré la configuration la plus efficace.

Prédire l'avenir

Les investisseurs peuvent s'exposer à la stratégie d'Intelligent Alpha grâce à un fonds négocié en bourse, l'ETF Intelligent Livermore, lancé en septembre et utilisant l'IA pour construire un portefeuille d'actions mondiales. D'autres fonds de ce type sont en développement, a déclaré Mme Clinton.

Pour l'ETF Livermore, chaque trimestre financier, les modèles analysent Événements mondiale et tentent d'établir des prévisions pour les trois à six mois à venir. Cinq ou six secteurs d'opportunités sont ensuite identifiés (selon les philosophies d'investissement de grands noms comme Druckenmiller) et le portefeuille est construit autour de ces secteurs.

La présence de philosophies concurrentes permet généralement au portefeuille d'être plutôt équilibré. « Dans de nombreux cas, ils recherchent des opportunités spécifiques », a déclaré Clinton. « Nous n'avons T constaté de situations majeures où [les philosophies d'investissement] sont en contradiction, mais même dans ce cas, cela s'apparenterait à de la couverture. » Les IA prennent elles-mêmes les décisions concernant la pondération des différentes philosophies du portefeuille, en fonction des domaines dans lesquels elles ont le plus confiance.

« L'IA a été, du moins jusqu'à présent, très efficace pour anticiper », a déclaré Clinton. « Juste avant notre lancement, elle a fait un gros pari sur les actions asiatiques, notamment chinoises, et c'était juste avant [le gestionnaire de fonds spéculatifs milliardaire].David Tepper est passé sur CNBCEn septembre, il a déclaré que la Chine était son principal pari, qu'ils sortaient le bazooka pour la relance. Et vous savez, les actions chinoises ont explosé.

Autre transaction mémorable : le géant des puces Nvidia est le premier choix de l'IA depuis le début de l'expérience à l'été 2023. « À l'époque, je me disais : "Oh mon Dieu !" Nvidia avait tellement couru à ce moment-là », a déclaré Clinton. « Mais maintenant, le prix a augmenté d'environ 400 % depuis que l'IA l'a choisi. » La leçon à tirer, dit-il, est que les humains réagissent émotionnellement aux graphiques, tandis que l'IA « T fiche complètement. Elle dit : "Non, ça va monter." »

Tous les paris n'ont pas été concluants, mais jusqu'à présent, les erreurs ont été marginales, selon Clinton. L'IA se construit un bon historique, notamment en ce qui concerne les Événements macroéconomiques, a-t-il ajouté. Elle a ONE prédit la réélection de l'ancien président Donald Trump.

Et les Crypto?

ONEune des raisons pour lesquelles Intelligent Alpha ne s'intéresse T trop aux Crypto est le manque de données. Leurs transactions ont peut-être été réalisées on-chain, mais il est difficile de retrouver facilement les configurations de trading et les philosophies d'investissement utilisées par des investisseurs Crypto célèbres comme Cobie ou GCR. La plupart du temps, on ne peut que se fier à leurs publications sur X, et il est difficile de savoir si elles reflètent la réalité.

Cela étant dit, la dépendance de la communauté Crypto à l'égard de X signifie que Grok pourrait finir par jouer un rôle dans le triumvirat d'Intelligent Alpha un jour à des fins Crypto , a réfléchi Clinton, puisque ce modèle est formé et affiné avec les données de la plate-forme de médias sociaux.

« La question que nous explorons ici est : que pouvons-nous faire avec l'IA pour être unique, différent et se BIT? », a déclaré Clinton. « Trouver une façon originale d'utiliser l'IA pour identifier des projets Crypto prometteurs serait une excellente façon d'utiliser cette technologie. »